Инвестиции в золото плюсы и минусы

Казалось бы: зачем инвестировать в золото? Ведь можно положить деньги в банк и получать стабильный пассивный доход, можно часть средств вложить в акции голубых фишек.

Или в облигации, или в недвижимость, соль, спички, дом за городом, бомбоубежище, патроны и тушенку.
Акции на бирже купить. Или на форексе поиграться по маленькому. Или на форексе потерять по большому.

Но умные инвесторы все равно вкладывают деньги в золото. Причем не столько в пустышку вроде биржевых контрактов на золото, а именно в физический желтый металл: в слитки и золотые монеты.

Этот вопрос меня тоже заинтересовал. Поэтому давайте разберемся вместе.

Человеческая память - коротка. И люди предпочитают забыть те же 90-е годы, мол больше никогда не повторится. Когда ценники в магазинах могли изменяться хоть раз в час. И явно не в сторону уменьшения. Тогда часто бывало, что деньгами выгоднее топить печь, чем обменивать их на какие-либо блага.
Думаете такого больше никогда не повторится? Наивность это конечно не порок, но все-же.

Вот представьте - пирамида резаной бумаги начала таять, США отказываются от своих обязательств. И у миллионов людей по всему миру вдруг открываются глаза - а ведь это действительно ничего не стоящая резаная бумага. За нее ничего не дают, ну только если в морду. Представили?
Или пока трудно представить? Ну ничего, ваш случай тоже лечится, можно даже без стационара обойтись на этой стадии. Например, прочитать пару книжек и статей на тему Бреттон-Вудская система, а после Ямайская валютная система. Именно тогда и была совершена подмена реальной стоимости валют, привязанная к физическому золоту, на просто печатный станок и иллюзию ценности пустых бумажек. Что открыло просто сногсшибательные возможности для глобальных спекуляций и выкачивания ресурсов с развивающихся рынков в обмен на ничего.

Актуальный график XAU/USD онлайн можно посмотреть онлайн на специализированных сайтах. На скриншоте мы видим, что даже фьючерсные контракты, в долларах за тройскую унцию - и те растут. И это несмотря на то, что физическое золото является одним из главных врагов ФРС (конкурент доллару) и что к реальному золоту эти спекулятивные котировки имеют достаточно малое отношение.

Во все времена золото - это стабильность и неизменная ценность. Раньше золото само выступало в денежном обороте, в виде золотых монет (это теперь у нас бумага и монеты из обычного металла). Именно золото было той самой мерой стоимости, которую потом подменили и заменили. Но историческую память не обманешь. Золото оно и есть золото.

Виды инвестиций в золото

Золотые слитки

Слиток золота 999 пробы можно купить в СберБанке (1 грамм, 5, 10, 20, 50, 100, 250, 500, 1000 грамм). Проба золота – это числовое значение, указывающие количество золота, которое содержится в 1000 частях сплава. Только нужно сразу иметь в виду, что когда вы покупаете физическое золото, вы покупаете его очень надолго. Во-первых потому, что у золота не такая уж и большая волатильность в рублях (скорость изменения цены во времени, в отличие от биржевых котировок). А во вторых потому, что спрэд (разница между ценой покупки и продажи) + уплачиваемый вами по законодательству НДС (18%) составляют в сумме 25-30% к цене (килограмм брать дешевле чем 10 грамм, в деньгах за 1 грамм), по которой вы если нужно сможете потом этот слиток продать.

Например сегодня вы можете купить грамм золота в слитках за 4148 рублей (включая НДС), а продать его - всего лишь за 2912 рублей (на треть дешевле).
Также у вас встанет вопрос - где хранить золото. Если у вас нет своего собственного бункера - банк предложит услугу хранения.

Покупка ювелирных изделий

Этот вариант добавил в наш список как инвестировать в золото только потому, что в ювелирных изделиях тоже есть золото. И некоторые инвесторы (в кавычках), разведя своего мужчину на очередную золотую побрякушку 585 пробы, рассказывают про то, как он здорово инвестировал деньги. На самом деле там просто металл + работа + наценка магазина, и все это с неслабой наценкой к цене собственно золота, если в граммы переводить.
И на вторичном рынке это неликвид. Выброшенные деньги. Переплавить потом с огромным дисконтом к начальной цене.
Так что инвестиции в кольца и сережки - это инвестиции в хорошее настроение своей второй половинки, не более того.

Обезличенный металлический счет (ОМС)

Вполне даже подходящий вариант для ленивых. Налог (18%) платить не нужно, заботиться где хранить чтобы не украли - тоже не нужно. Впрочем, это не реальное физическое золото, это что-то вроде банковского депозита, только курс привязан к котировкам золота на бирже. Т.е. обычный банковский депозит, только обремененный вероятностью банкротства самого банка, плюс в отличие от депозита, от этого нет никаких страховок (для депозитов есть система страхования вкладов).
Вероятность потерять меньше, если вы откроете металлический счет в одном из крупнейших банков (Сбербанк, ВТБ24 и проч.). Кроме золота, можно ведь спекулировать еще и на курсе платины, серебра и палладия. За рубежом услуга металлических счетов также развита, смотрите по запросу precious metals. Но и здесь с защитой вас как того кого доят инвестора не все в порядке.

Только нужно иметь в виду, что курс не всегда идет вверх, нужно еще и момент для покупки хороший подгадать.

Спекуляция золотом, хеджирование золота

Спекуляция, покупка или продажа золота с плечом, с натяжкой, но тоже может называться инвестициями в золото. Для этого, правда, вам нужно научиться управляться с торговым терминалом выбранного брокера, разобраться в особенностях маржинальной торговли, в рисках торговли с плечом, изучить основные инструменты технического анализа. Вы можете (в отличие от физической покупки) ставить не только на рост курса золота, но и на его падение. Рост - Buy, падение - Sell. Чтобы захеджировать (снивелировать) свои риски при покупке физического золота, вы можете (произведя соответствующие подсчеты) открыть противоположную позицию тогда, когда цена золота стала падать. Заработанное с маржой - покроет ваши убытки от падения стоимости вашего основного актива.

Инвестиционные монеты

Пожалуй, покупка инвестиционных монет, среди вышеперечисленных способов, имеет больше всего преимуществ.

Первое и самое главное - налог 18% при покупке вы не уплачиваете. А так, у вас то же золото 999 пробы, только кругленькое и в удобном футлярчике, с соответствующим сертификатом качества.

Имейте в виду, что золото высшей пробы должно храниться в соответствующих условиях. Трогать руками нельзя (жиры с кожи могут вступить в реакцию с металлом, появятся пятна). Особенно прославились пятнами монеты Санкт-Петербургского Монетного Двора. Некоторые партии почти целиком пошли ржавчиной в мелкие пятнышки (скрытый дефект производства), а банки просто отказались принимать назад бракованные монеты не товарного вида. С долей золота там оказалось все нормально, там просто на заводе руки кривые у некоторых. Однако пострадали тысячи покупателей инвестиционных монет.
Да и любое неосторожное движение тоже может привести к дефектам на рисунке монеты. А это стразу уценка минимум 5-10% от продажной цены. Так что инвестиционную монету лучше вообще из защитного футляра не доставать. Любуйтесь издалека.

Из теорий почему появляются эти пятна на золоте.
На монету на Санкт-Петербургском монетном дворе, видимо, попадали брызги от смазки штемпеля, и их плохо смывали. Бесцветные. Со временем капельки в присутствии воздуха окисляются, становятся темными (зависит от состава смазки). На монетах Московского монетного двора пятен нет, там следят за технологией чеканки. Пятна в принципе можно смыть (или окислить отбеливателем), поскольку это органические соединения.

Памятные монеты - это для коллекционеров (и только им и интересны). А вот инвестиционные монеты, как раз, - для простых инвесторов. Не обремененных сотнями тысяч или миллионами рублей. У каждого найдется десяток-другой тысяч для того, чтобы обменять их на золотую монету (монеты). Это и то, что монета за грамм золота стоит дешевле на 18% (из-за НДС), - не может не радовать разумного инвестора.

Цены на инвестиционные монеты зависят как от веса монет, так и от эксклюзивности партии. Разбежка - от нескольких тысяч до нескольких миллионов рублей.

Например, инвестиционная монета Георгий Победоносец на момент написания этого текста стоит примерно 25 тысяч рублей (7 грамм, золото 999 пробы, тиражи - миллионные, изготавливает как московский монетный двор, так и петербургский монетный двор).

Есть и эксклюзивные монеты, как на изображении ниже (вес полкилограмма, изготовлено 35 штук, цена 2 миллиона рублей).